港股全天高开走强 恒生指数收涨1.22% 半导体、黄金等板块强势

金吾财讯 | 港股全天高开走强，截至收盘，恒生指数报26214点，上涨1.22%；国企指数涨0.80%；恒生科技指数涨0.80%。

蓝筹中，信义玻璃(00868)涨9.79%，中国海外发展(00688)涨7.01%，华润置地(01109)涨6.70%，中芯国际(00981)涨5.72%，新鸿基地产(00016)涨5.48%；跌幅方面，理想汽车-W(02015)跌2.58%，药明生物(02269)跌2.54%，华润啤酒(00291)跌2.18%，比亚迪股份(01211)跌2.08%。

板块方面，光伏太阳能股普升，信义玻璃(00868)涨9.79%，蓝思科技(06613)涨7.16%，协合新能源(00182)涨4.11%，水发兴业能源(00750)涨4.00%，协鑫新能源(00451)涨3.49%。国金证券表示，国内商业航天发展全面提速，年中将迎来卫星密集发射窗口，拉动产业链订单和收入放量，同时SpaceX上市、星舰V3首发、中美领导人会面临近，5-6月太空光伏主线将迎来国内外密集催化共振；大唐集团4GW独立BC招标，持续验证高银价背景下，可靠性获验证、供给有效扩大的BC产品性价比加速兑现，重申重点看好BC组件龙头供应商。

黄金股集体扬升，赤峰黄金(06693)涨11.14%，灵宝黄金(03330)涨8.21%，紫金黄金国际(02259)涨7.60%，山东黄金(01787)涨7.32%，中国黄金国际(02099)涨5.88%消息面上，现货黄金午后盘中突破4660美元/盎司，涨2.28%。另世界黄金协会发布2026年一季度《全球黄金需求趋势报告》显示，一季度全球黄金总需求(包含场外交易)达1231吨，同比增长2%。一季度全球金条金币总需求为474吨，同比增长42%；一季度全球黄金ETF净流入62吨，其中亚洲投资者大举买入84吨，欧美市场持仓则有小幅下滑。受金价高位运行影响，一季度全球金饰消费需求量达300吨，同比下滑23%。从消费金额看，金饰需求逆势增长。从供给端来看，一季度全球黄金总供应量达1231吨，同比增长2%。其中，金矿产量为885吨，同比增长2%；回收金总量为366吨，同比增长5%。世界黄金协会资深市场分析师斯特里特表示，地缘政治风险溢价预计仍将持续支撑黄金投资需求。

个股方面，中集集团(02039)收涨9.01%。华泰证券指，公司发布第一季度业绩，营收326.64亿元人民币，按年及按季各跌9.33%及跌17.41%，净利2.09亿元，按年及按季跌61.57%及增115.54%。净利润按年下滑主要受集装箱板块业绩下行与汇兑损失影响。考虑到深海油气开发景气呈上行趋势，公司海工业务有望充分受益，同时全球算力基建需求不断释放，公司模块化数据中心布局厚积薄发，未来海工与AIDC两大业务有望持续贡献业绩增量。A/H股维持“买入”评级。该机构基本维持中集集团2026-2028年净利润预测为40.13亿元、49.87亿元、57.82亿元，对应每股盈利预测分别为0.74元、0.92及1.07元。H股目标价由15.34港元升至16.05港元，对应2026年市盈率18倍。

赛力斯(09927)收涨1.25%。消息面上，公司发布2026年4月份产销快报数据显示，4月销量为35461辆，同比略有下降0.78%。1月至4月的累计销量达到12.39万辆，同比增长19.02%。新能源汽车领域，赛力斯4月销量为33132辆，同比增长5.22%，1月至4月累计销量11.16万辆，同比增长29.74%。

国泰海通证券表示，自3月底中东局势释放缓和信号以来，风险资产普遍迎来修复。港股在本轮风险偏好修复行情中表现相对偏弱，尤其与美股相比，反弹幅度的差异或源于基本面趋势的分化。自去年下半年起，恒生科技与标普500的EPS盈利一致预期走势出现明显分化。我们认为，下一阶段港股破局的关键在于基本面拐点的确认。前期市场对港股盈利的悲观预期已具备根本性转变的基础，核心支撑来自两大叙事：1)国产算力能否实现生态突围；2)Token出海叙事能否持续强化云厂商的定价权。