多伦多道明银行（TD）将发行自动赎回条件利息缓冲票据

金吾财讯|多伦多道明银行（TD）计划发行一种自动赎回条件利息缓冲票据。该票据的期限为约2年，视自动赎回情况而定，发行日期为2026年5月15日，到期日期为2028年5月17日。每张票据的面值为1,000美元，最低投资金额为1,000美元，总发行额为453,000美元。 该票据的参考资产包括Dell Technologies Inc.（DELL）、Emerson Electric Co.（EMR）和RTX Corporation（RTX）。条件利息率为年利率18.00%，每月12日支付，从2026年6月12日至2028年5月12日，但前提是参考资产的收盘价需达到或超过其条件利息障碍值（初始值的60%）。 赎回条款规定，若参考资产在每月12日的收盘价达到或超过赎回阈值（DELL为238.94美元，EMR为137.28美元，RTX为178.89美元），则可在随后的条件利息支付日期赎回票据。到期支付方面，若参考资产的最终价值达到或超过缓冲值（DELL为191.152美元，EMR为109.824美元，RTX为143.112美元），投资者将获得面值1,000美元；若低于缓冲值，则支付面值加上损失部分。 该票据不活跃于二级市场，存在市场风险、流动性风险及信用风险。美国联邦所得税处理为预付衍生合约，加拿大税务处理需另行咨询。承销折扣为每张票据27.50美元，募集资金净额为440,542.50美元。