大摩：微升中国平安(02318)目标价至70港元 维持“增持”评级

智通财经APP获悉，摩根士丹利发布研报称，基于中期业绩，将中国平安(02318)2025至2027年每股经营利润预测分别上调1.9%、0.4%及0.6%，新业务价值预测分别上调3.8%、3.9%及1.3%，以反映新业务价值利润率改善，目标价则由69港元升至70港元，相当于预测今年市账率1.2倍，维持“增持”评级。该行预期，平安将进入降风险后期阶段，随着中国房地产市场及风险周期逐步见底，其核心人寿业务凭借稳定经纪队伍、提升经纪生产力及低于同业的负债成本，或能实现高质量增长。