井松智能: 井松智能关于部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用的超募资金投入新项目的公告

证券代码：688251       证券简称：井松智能          公告编号：2025-018
              合肥井松智能科技股份有限公司
关于部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用的超
               募资金投入新项目的公告
  本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
  重要内容提示：
   终止募投项目名称：智能物流系统生产基地技术改造项目
   新项目名称：年产 10000 台套智能物流装备生产线一期项目（以下简称
     “新项目”）
   投资新项目总金额：项目总投资估算 38,924.97 万元，其中：固定资产
     投资 35,962.13 万元，铺底流动资金 2,962.84 万元。
   新项目实施主体：项目由合肥井松智能科技股份有限公司的全资子公司
     合肥井松机器人有限公司实施。
   变更募集资金投向的金额：拟终止智能物流系统生产基地技术改造项目
     并将剩余募集资金 11,245.08 万元投入新募投项目，同时一并投入尚未
     使用的超募资金 10,679.89 万元（含利息收入，最终金额以结转时募集
     资金账户实际余额为准）
   新项目预计正常投产并产生收益的时间：新项目实施工期 2 年，计划于
     台套智能物流装备的生产规模，实现年产值 160,000.00 万元。
   本事项已经第二届董事会第十五次会议、第二届监事会第十三次会议审
     议通过，尚需提交股东大会审议。
    一、变更募集资金投资项目的概述
    （一）募集资金的基本情况
      经中国证券监督管理委员会《关于同意合肥井松智能科技股份有限公司首次
    公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2022〕503 号）同意，公司首次公开发
    行股票的注册申请，并经上海证券交易所同意，公司首次向社会公开发行人民币
    普通股（A 股）股票 1,485.7116 万股，本次发行价格为每股人民币 35.62 元，
    募集资金总额为人民币 52,921.05 万元，扣除发行费用人民币（不含增值税）
    已于 2022 年 5 月 31 日全部到位，并经容诚会计师事务所（特殊普通合伙）审验，
    于 2022 年 5 月 31 日出具了《验资报告》（容诚验字2022230Z0109 号）。结
    合实际情况，公司对募集资金实行专户专存，并与保荐机构、专户银行签署了《募
    集资金专户存储三方监管协议》。
      根据《合肥井松智能科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市招
    股说明书》，公司首次公开发行股票募集资金项目及募集资金原使用计划如下:
                                                             单位：万元/人民币
      序号         项目名称                    项目投资总额             募集资金投资额
            智能物流系统生产基地技术改造
            项目
                     合计                        33,837.61          33,837.61
    （二）募集资金的使用情况
      截至 2025 年 4 月 30 日，公司本次拟变更的募集资金投资项目及超募资金已
    使用情况如下：
                                                                       预计剩余募集
序              拟投入募集资金           已投入募集资       待支付款项        利息收益净额
       项目名称                                                            资金金额（万
号              金额（万元）            金金额（万元）      （万元）          （万元）
                                                                         元）
     智能物流系统生
     项目
      合计        26,688.70       5,448.47     1,000.00   1,684.74   21,924.97
  注：实际剩余募集资金金额以资金转出当日上述项目对应的专户余额为准。
（三）本次拟变更募集资金投资项目的基本情况
  本次拟变更的募集资金投资项目为“智能物流系统生产基地技术改造项
目”（以下简称“技改项目”、“原项目”）。结合近年来市场环境、行业发展
趋势的变化，以及公司近两年来的战略规划、销售业务情况和产能布局规划，为
提高募集资金的使用效率，维护全体股东利益，公司拟将原项目的预计剩余募集
资金 11,245.08 万元（含利息收入，最终金额以结转时募集资金账户实际余额为
准），以及尚未使用的超募资金 10,679.89 万元（含利息收入，最终金额以结转
时募集资金账户实际余额为准），共计 21,924.97 万元（最终金额以结转时募集
资金账户实际余额为准）全部投入新项目。
  新项目总投资估算 38,924.97 万元，不足部分由公司以自筹资金支付，本次
变更投向的募集资金金额占新项目总投资额的比例为 28.89%，本次变更投向的
募集资金金额占公司首次公开募集资金净额的比例为 24.16%。本次变更不构成
关联交易。
  公司已于 2025 年 5 月 16 日召开第二届董事会第十五次会议、第二届监事会
第十三次会议，审议通过了《关于终止部分募投项目并将剩余募集资金和尚未使
用的超募资金投入新项目的议案》，保荐机构对上述事项出具了明确无异议的核
查意见。该事项尚需提交股东大会审议。
二、终止原募集资金投资项目的具体原因
（一）原项目计划投资和实际投资情况
  公司募集资金投资项目经公司 2020 年年度股东大会审议通过，根据公司《招
股说明书》，原项目实施主体为合肥井松智能科技股份有限公司，总投资为
                                                        单位：万元/人民币
 序号        项目               建设期 T       建设运营期 T+1       小计         占比
 序号          项目            建设期 T           建设运营期 T+1            小计            占比
  一    工程费用                 5,908.28           4,872.28         10,780.56        77.13%
  二    工程建设其他费用                50.00                    -           50.00         0.36%
  三    预备费                    354.50              292.34           646.83         4.63%
  四    铺底流动资金                      -           2,500.00          2,500.00        17.89%
             合计             6,312.77           7,664.61         13,977.39      100.00%
     原项目达产后，将有效提升公司智能仓储物流系统的交付能力及以 AGV 为代
表的智能仓储物流设备的生产能力；提高产品的生产效率和质量稳定性，保证交
货的及时性；进一步降低生产成本，增强公司产品的市场竞争力，为公司未来业
务发展提供可靠的基础。
     原项目建设期共 18 个月，计划 2024 年 1 月竣工。由于受宏观经济环境、整
体工程进度等多方面因素的影响，公司分别于 2023 年 12 月 26 日召开了第二届
董事会第五次会议、第二届监事会第四次会议，审议通过了《关于部分募投项目
延期的议案》，将“智能物流系统生产基地技术改造项目”预定可使用状态时间
由 2024 年 1 月延期至 2025 年 1 月；于 2024 年 12 月 24 日召开了第二届董事会
第十三次会议、第二届监事会第十一次会议，审议通过了《关于部分募投项目延
期的议案》，将“智能物流系统生产基地技术改造项目”的完成时间由 2025 年
     截至 2025 年 4 月 30 日，原项目的实际投入情况如下：
                                                                  单位：万元/人民币
                  计划投资金额                                    实际投入金额
 序号
          投资项目         投资金额                 已支付             待支付             合计
 一        工程费用             10,780.56         2,435.47        1,000.00       3,435.47
 二      工程建设其他费用               50.00            13.00               -          13.00
 三        预备费                 646.83                -               -              -
 四       铺底流动资金             2,500.00                -               -              -
             合计            13,977.39         2,448.47        1,000.00       3,448.47
（二）本次募投项目变更的原因
  公司原募集资金投资项目“智能物流系统生产基地技术改造项目”，是围绕
智能物流系统交付及以 AGV 为代表的智能物流设备生产所需，在公司现有生产
场地实行技术改造，主要建设内容包括厂房改造、旧设备的更新、以及针对部分
生产工艺，引进先进的生产设备，降低外协加工比例。原募投项目计划达产后将
实现智能物流系统新增承接项目数量 53 个，新增项目收入 37,700.00 万元/年；
AGV 新增产能 300 台/年，新增收入 3,300.00 万元/年。现在基于公司内外部经营
环境变化情况、战略发展要求、原募投项目实施情况等，公司拟对原募投项目做
出变更调整，具体主要变更原因分析如下：
  公司 2020 年至 2024 年营收从 4.02 亿元增长至 8.36 亿元，复合增长率约
智能仓储物流设备 2024 年收入，与上年同期相比增长 35.50%，这表明公司目前
销售规模已经达到原募投项目规划目标。公司原募投项目产能规划，系公司结合
当时市场环境、行业发展趋势及公司实际情况等因素制定，已无法匹配当前公司
生产需求，需公司对现有生产基地进行扩张建设以及生产设备进行技术升级。
  根据 GGII 数据显示，2023 年全球移动机器人市场规模达到 387.5 亿元，预
计到 2028 年全球移动机器人市场规模有望突破 880 亿元，2024-2028 年年均复
合增速超 15%。智能制造及智能仓储物流行业近年高速发展（全球 CAGR 约
部企业订单激增。故公司原募投项目产能规划需及时调整，进一步适应行业增长
需求。
  随着全球经济的不断发展和数字化转型的加速，智能仓储物流行业在多个技
术领域取得了突破性进展，在 2024 年迎来了显著的技术革新与发展。例如：人
工智能与机器学习、物联网技术、大数据与数据分析、机器人与自动化技术以及
区块链技术的应用，这些技术不仅改变了传统仓储物流的操作方式，还为企业带
来了新的发展机遇，促进了智能仓储物流行业的进一步发展。公司原募投项目技
改方案基于的技术水平，可能无法适配当前柔性制造、数字孪生、人工智能等新
需求。
  综上，结合公司内外部环境变化以及战略发展需求，为进一步提高募集资金
的使用效率，经审慎决定，公司拟终止原募投项目，并将该项目终止后剩余的募
集资金以及尚未使用的超募资金投入新项目建设。
三、新项目的具体内容
（一）新项目概况
  随着公司业务规模的进一步增长，下游应用领域的不断拓宽，公司现有产能
出现饱和。通过该新项目的建设，公司将扩大智能物流系统的交付能力及以 AGV
为代表的智能物流设备的生产能力，满足不断增长的市场需求，抢占更多的市场
份额，增强公司盈利能力，提高公司在智能物流行业的地位。此外，该新项目还
将使公司进一步减少产品外协加工环节，保障重要零部件的及时供应，提高产品
的生产效率和质量稳定性，保证产品得以及时交货，同时也能进一步降低生产成
本，增强公司产品的市场竞争力，为公司未来业务发展提供可靠的基础。
（二）新项目基本情况
人有限公司
南角
募集资金和尚未使用的超募资金，不足部分为企业自筹资金。
产 10000 台套智能物流装备的生产规模，实现年产值 160,000.00 万元。
                                  单位：万元/人民币
 序号     项目名称      金       额          构成比例         备注
         合计           38,924.97        100.00%
注：由于四舍五入原因，上表中分项之和与合计之间可能存在尾差。
（三）新项目必要性分析
 地位
  近年来，随着我国人口红利逐渐消失，劳动力成本日趋昂贵，以投入大量人
力进行生产的模式已经难以为继，自动化、智能化的生产模式越来越受人关注。
  公司是智能物流关键设备与系统解决方案提供商，经过多年发展，已开发了
AGV、穿梭车、堆垛机、输送线等智能物流设备和 WCS、WMS、MES 等智能
物流软件系统，拥有较为完成的智能物流设备产品线，并具备为客户提供智能物
流系统的能力。2018-2024 年，公司销售收入持续增长，扩大公司生产规模势在
必行。同时公司作为高新技术企业，始终把技术创新作为企业的重要发展战略之
一，随着 5G、物联网、云端存储、人工智能、大数据、互联网等技术在智能物
流行业应用的不断深化，产品高新技术含量的多寡已然成为了产品市场竞争力高
低的直接且重要表现。
  通过上述新增募投项目的建设，公司将进一步扩大智能物流系统交付能力以
及以 AGV 为代表的智能物流设备的产能规模，提高产品的生产效率和质量稳定
性；通过物流系统数字孪生及仿真平台的开发来提高公司智能物流系统在方案规
划、项目实施、项目运营等环节的交付能力；显著提升公司技术创新能力，加快
公司技术的研发和市场化进程，巩固公司的行业地位。
  公司秉持“我们井井有条，客户轻轻松松”的发展理念，多年来不懈努力，
力求成为国内领先的智能物流关键设备与系统解决方案供应商。通过新项目的建
设，公司将为自己打造一套先进的智能物流系统，并建造自动化立体仓库，从而
进一步提升生产智能化水平，降低生产成本，提高生产效率。
  此外，公司计划借助该新增募投项目（智能工厂示范效应），向客户全面展
示一体化智能仓库，使客户能够更深入地了解智能物流系统的显著优势，同时彰
显公司实力，提升公司在智能物流行业的影响力及市场地位。
（四）新项目可行性分析
  智能仓储物流系统广泛应用于烟草、医药、连锁零售、机械制造、汽车、食
品饮料和电子商务等行业，下游应用行业仓储物流系统的数字化、智能化不断升
级，为智能仓储物流装备的发展提供了广阔的市场空间。据京东物流研究院数据，
目前，国内仓储行业智能设备渗透率不高，仍有约 49.17%的企业未使用仓储物
流自动化设备。根据头豹研究院统计，2021 年我国智能仓储市场规模为 1,146
亿元，考虑到智能技术的不断深入及物流行业规模和仓储环节降本增效的需求不
断攀升，预计 2026 年我国智能仓储物流市场规模约 2,665 亿元。公司主营产品
市场前景广阔。
  公司作为国内先进的智能物流关键设备与系统解决方案提供商，至今累计实
施了 1000 多项智能仓储物流系统项目，30 多个行业积累。公司在化工、纺织服
装、电力设备及新能源、医药等行业领域均有标杆工程。通过参与设计承建大型
自动化立体仓库及物流输送系统项目，公司积累了丰富的项目经验，市场认可度
进一步提升。
  公司已经培养了一支专业基础扎实、多学科综合发展、项目实施经验丰富、
对下游行业理解深刻的研发团队。截至 2024 年 12 月 31 日，公司拥有研发人员
研发人员知识背景涵盖电子信息工程、电气工程及自动化、信息与通信工程、软
件工程、测量计量技术及仪器、物流工程、机械设计制造及其自动化等多个专业
领域。多年的项目实践使得公司研发团队拥有扎实的技术水平，能够适应激烈的
市场竞争环境，满足不同行业客户的个性化定制要求。
  对于新项目增加的产能，公司将凭借良好的技术服务和产品质量通过现有客
户的维护和潜在客户的挖掘进行消化。同时基于公司前期核心技术及研发实力的
积累使公司具备向行业前沿技术进行持续突破的基础。
（五）新项目的投资效益分析
  公司主要通过向客户提供智能仓储物流设备及智能仓储物流系统获得相应
的经营收入。智能仓储物流设备主要为公司自主研发制造，既可独立销售，又可
与智能仓储物流软件相互匹配、融合形成定制化的智能仓储物流系统进行销售。
公司生产经营活动围绕订单展开，除常用备货配件外，公司根据订单安排采购与
生产，生产完成后进行安装调试及交付验收。项目建成后，达产年（2031 年）
可实现年产 10000 台套智能物流装备的生产规模，实现年产值 160,000.00 万元，
公司营收和经营规模将获得大幅增长。
（六）新项目的主要风险分析
  公司所处的智能物流行业的市场需求，主要取决于下游汽车、医药、烟草、
电子商务、化纤、食品饮料、机械制造、铸造、新能源、医药、纺织、建材等领
域发展进程和应用领域的固定资产投资情况。如果未来宏观经济疲软，或者国家
产业政策发生变化，公司下游应用领域的固定资产投资需求有可能出现下滑，进
而减少对智能物流系统、AGV 的采购，由此导致本行业面临一定的宏观经济和行
业波动风险。
  公司新项目产能规模和产能建设计划制定是基于目前的产业政策、市场环境
和技术水平等因素做出的。公司新项目建成后，如果出现宏观经济下滑、产业政
策力度下降、市场需求放缓、技术方向转变等重大不利变化，可能导致新增产能
利用率不足、无法充分消化等风险，将对公司的经营业绩产生不利影响。
  针对新项目增加的产能无法消化的风险，公司将凭借良好的技术服务和产品
质量，通过对现有客户的维护和潜在客户的挖掘以及积极开拓海内外市场进行消
化。
四、本次募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用的超募资金投入新项目对
公司的影响
  公司本次部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用的超募资金投入
新项目是基于当前市场情况、行业技术的发展情况和公司实际经营需求做出的审
慎决定，能够提升募集资金的使用效率，优化公司资源配置，不会导致主营业务
的变化和调整，不会对公司的正常经营产生重大不利影响，不存在损害公司及全
体股东利益的情形，符合公司长期发展规划。
  公司将严格遵守《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使
用的监管要求》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上海证券交易所科创
板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》等相关规定，加强募集资金使用
的管理，确保募集资金使用的合法、有效。
五、履行的审议程序
  公司于 2025 年 5 月 16 日召开第二届董事会第十五次会议、第二届监事会第
十三次会议，审议通过了《关于部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用
的超募资金投入新项目的议案》。
  为优化募集资金管理、提高募集资金的管理效率，董事会同意授权公司管理
层及其授权人士全权负责为合肥井松机器人有限公司本次的新项目开设募集资
金专项账户，并同华安证券股份有限公司（以下称“保荐机构”)、开户银行签
订募集资金三方监管协议，对募集资金的存放和使用情况进行监督。保荐机构对
上述事项出具了明确无异议的核查意见。该事项尚需提交股东大会审议。
六、监事会意见
  监事会认为：公司本次部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用的超
募资金投入新项目事项是基于实际情况做出的审慎决定，符合公司实际经营情况
和长远发展需要，不存在损害公司和股东利益的情形，符合中国证监会、上海证
券交易所关于上市公司募集资金管理的有关规定。因此，监事会同意以上事项。
七、保荐机构核查意见
  经核查，保荐机构认为：本次部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使
用的超募资金投入新项目事项，是公司根据内外部经营环境变化、公司战略发展
要求、募投项目实施情况客观需要做出的调整，有利于公司更好地保障新项目顺
利实施，不存在损害公司及全体股东利益的情形，也不会导致公司主营业务发生
变更的情形；上述事项已经公司董事会、监事会审议通过，尚需提交公司 2025
年第二次临时股东大会审议，符合《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集
资金管理和使用的监管要求》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管规则适
用指引第 1 号——规范运作》等相关法律、法规的规定。
  综上，保荐机构对井松智能部分募投项目终止并将剩余募集资金和尚未使用
的超募资金投入新项目事项无异议。
  特此公告。
                    合肥井松智能科技股份有限公司董事会